□楚天都市报极目新闻记者 徐蔚

又一险企陷入亏损扩大的困局。近日，英大泰和人寿保险股份有限公司（以下简称“英大人寿”）披露2024年第一季度偿付能力报告，当季净亏损12.9亿元，居于行业前列，较2022年、2023年亏损进一步扩大。在这背后，投资收益不佳、退保金增长等因素不可忽视。

陷入业绩下行困境

英大人寿可谓“含着金钥匙出生”。英大人寿成立于2007年6月，是由国家电网公司发起设立的一家全国性寿险公司。2009年6月，引进境外战略投资者美国万通人寿保险公司，注册资本金40亿元。

极目新闻记者通过梳理发现，英大人寿经营受困，并非一朝一夕。2022年是个分水岭，公司净利断崖式下滑，归母净利润同比大降231.69%至-4.32亿元，这也是英大人寿过去五年来首次出现亏损，很大程度受居高不下的退保金额和手续费及佣金支出的叠加影响，直接导致成本急剧上升。2022年公司退保金由2021年4.13亿元攀升至14.75亿元，同比大增257.14%。同时，手续费及佣金支出同比增长92.13%达22.94亿元。

2023年亏损进一步扩大，报告数据显示，英大人寿2023年第四季度保险业务收入27.92亿元，全年保险业务收入192.13亿元，亏损近8.60亿元。

除业绩外，英大人寿的偿付能力值得重点关注。近年来，伴随着业务开展，英大人寿偿付能力整体逐步下行，核心偿付能力从2018年的210.6%，逐步下滑至2022年的64.7%，综合偿付能力充足率也下滑至2022年的129.41%。而监管要求核心偿付能力充足率不低于50%，综合偿付能力充足率不低于100%。可见，公司核心偿付能力将逼近监管红线。

2024年第一季度，英大人寿偿付能力有所回暖，综合偿付能力163.03%，核心偿付能力充足率为89.41%。但据业内分析，其偿付能力受资本市场波动影响较大，基于业务规模扩大及资本市场波动，仍需补充资本实力以提振偿付能力。

去年领百万级罚单

近年来，英大人寿已多次因虚假资料、未按规定报送可疑交易报告等违法违规问题被罚，去年还领到了百万级的罚单。

2023年10月20日，国家金融监管总局披露，英大人寿因存在报送监管部门的标准化数据报表不真实；报送监管部门的关联方和关联交易信息不真实，两项违规行为被国家金融监督管理总局罚款280万元。

同时在“双罚制”下，公司有4名相关责任人被给予警告并分别处以罚款7万元，罚款金额合计28万元。

据公开资料显示，4名受罚人员，均系公司高管。时任英大人寿副总经理夏凡，时任英大人寿副总经理、董事会秘书、首席风险官靳松，时任英大人寿数据管理部（大数据中心）总经理周一波；时任英大人寿办公室（党委办公室、董事会办公室）副总经理毕颖慧均在被罚之列。

此前，英大人寿下属分支公司已有多家被罚，违规事由包括对保险代理人培训和管理不到位，部分保险代理人执业登记的执业区域与所属公司执业区域不一致，跨省销售，虚构保险中介业务等。

陷入业绩下行，且多次受到监管处罚，英大人寿仍在尝试走出困境。其在偿付能力报告中表示，下一步将积极推动增资引战并研究运用各类资本补充工具补充资本，同时，将持续优化业务结构，提升业务质量，加强资产负债管理，提升公司偿付能力。